Анализ финансового состояния предприятия

Таблица №1 Структура баланса предприятия

Наименования статей

01.01.2008

01.01.2010

Прирост, %

I. ВНЕОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ

Нематериальные активы

Основные средства

4964

2456

-50,5%

Незавершенное строительство

19

-100,0%

Доходные вложения в материальные ценности

Долгосрочные финансовые вложения

Отложенные налоговые активы

99

122

+ 23,2%

Прочие внеоборотные активы

ИТОГО внеоборотные активы

5082

2578

-49,3%

II. ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ

Запасы

8366

3659

-56,3%

в том числе

сырье, материалы и другие аналогичные ценности

1177

1061

-9,9%

животные на выращивании и откорме

затраты в незавершенном производстве

3967

2235

-43,7%

готовая продукция и товары для перепродажи

товары отгруженные

расходы будущих периодов

3222

363

-88,7%

прочие запасы и затраты

Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям

1300

-100,0%

Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты)

60605

39035

-35,6%

в том числе

покупатели и заказчики

Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты)

в том числе

покупатели и заказчики

52966

33813

-36,2%

Краткосрочные финансовые вложения

Денежные средства

2054

807

-60,7%

Прочие оборотные активы

5

-100,0%

ИТОГО оборотные активы

72330

43501

-39,9%

БАЛАНС

77412

46079

-40,5%

III. КАПИТАЛ И РЕЗЕРВЫ

Уставный капитал

9035

9035

Собственные акции, выкупленные у акционеров

Добавочный капитал

587

-100,0%

Резервный капитал

452

452

в том числе

резервы, образованные в соответствии с законодательством

резервы, образованные в соответствии с учредительными документами

452

452

Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток (-))

32673

29140

-10,8%

ИТОГО собственный капитал

42747

38627

-9,6%

IV. ДОЛГОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА

Займы и кредиты

Отложенные налоговые обязательства

959

476

-50,4%

Прочие долгосрочные обязательства

ИТОГО долгосрочные обязательства

959

476

-50,4%

V. КРАТКОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА

Займы и кредиты

Кредиторская задолженность:

33559

6976

-79,2%

в том числе

поставщики и подрядчики

25687

1545

-94,0%

задолженность перед персоналом организации

1520

1055

-30,6%

задолженность перед государственными внебюджетными фондами

281

157

-44,1%

задолженность по налогам и сборам

1437

2842

+ 97,8%

прочие кредиторы

4634

1377

-70,3%

Задолженность участникам (учредителям) по выплате доходов

Доходы будущих периодов

Резервы предстоящих расходов

147

-100,0%

Прочие краткосрочные обязательства

ИТОГО краткосрочные обязательства

33706

6976

-79,3%

БАЛАНС

77412

46079

-40,5%

График №1 Динамика активов компании

На конец анализируемого периода общая балансовая стоимость имущества компании составляет 46 079 тыс. руб. За анализируемый период величина суммарных активов баланса уменьшилась на 31 333 тыс. руб.. Это может свидетельствовать о сокращении масштабов деятельности компании.

Анализ баланса показал, что в структуре активов произошло изменение за счет сокращения суммы внеоборотных активов на 2 504 тыс. руб. (-49,3%) сокращения суммы внеоборотных активов на 2 504 тыс. руб., (-49,3%) сокращения суммы оборотных активов на 28 829 тыс. руб. (-39,9%). С финансовой точки зрения это свидетельствует о сокращении маневренности компании.

На конец анализируемого периода удельный вес внеоборотных активов в общей стоимости имущества компании составляет 5,6%, что соответствует 2 578 тыс. руб. в абсолютном выражении. Доля оборотных активов на конец анализируемого периода составляет 94,4%, что соответствует 43 501 тыс. руб. в абсолютном выражении.

В течение анализируемого периода произошло изменение структуры активов компании: доля внеоборотных активов не растет, а доля оборотных активов растет.

Основными составляющими внеоборотных активов на конец анализируемого периода являются:

основные средства (95,3%).

Доля (абсолютная величина) основных средств в Балансе сокращается. Возможные причины: реализация основных средств, процесс амортизации имущества, переоценка основных фондов.

Сокращение абсолютной величины незавершенного строительства может свидетельствовать о завершении определенного этапа строительства, о продаже объектов незавершенных капвложений либо о проведении переоценки.

Сокращение абсолютной величины и доли внеоборотных активов является одной из причин улучшения финансовых показателей.

Общая характеристика источников финансирования компании.

Источниками финансирования имущества являются собственные и заемные средства, которые отражаются в пассиве баланса. Проанализируем структуру пассива баланса.

График №2 Динамика пассивов организации

Собственный капитал является важнейшей характеристикой финансового состояния компании. На конец анализируемого периода собственный капитал компании уменьшился на 4 120 тыс. руб., доля в общем пассиве компании составляет 83,8%, что соответствует 38 627 тыс. руб. в абсолютном выражении. Это может свидетельствовать о ухудшении финансовой устойчивости компании, повышении финансовых рисков.

Основными составляющими собственного капитала на конец анализируемого периода являются:

уставный капитал (23,4%);

накопленный капитал (76,6%).

Накопленный капитал отражает результаты деятельности компании. Рост накопленного капитала - положительная характеристика состояния компании. Предприятие зарабатывает больше, чем тратит.

Для оценки фактической величины собственного капитала на предмет достаточности или недостаточности выполнен расчет величины собственного капитала, необходимого для компании. Минимальная необходимая величина собственных средств определяется как величина, равная сумме внеоборотных активов, материальных запасов и незавершенного производства. Для данной компании необходимая величина собственного капитала на конец периода анализа составляет 5 874 тыс. руб. На конец анализируемого периода фактическая величина собственных средств превышает их необходимую величину. Риск возникновения недостатка собственных источников финансирования минимален.

Объем заемного капитала в анализируемом периоде уменьшился на 27 213 тыс. руб. (-78,5%). и составил на конец анализируемого периода 7 452 тыс. руб.

На конец анализируемого периода удельный вес долгосрочных обязательств в общей стоимости источников финансирования составляет 1,0% что соответствует 476 тыс. руб. в абсолютном выражении. Величина долгосрочных обязательств за анализируемый период уменьшилась на 483 тыс. руб. (-50,4%.); В последнем анализируемом периоде компания не привлекала долгосрочных источников финансирования.

На конец анализируемого периода удельный вес краткосрочных обязательств в общей стоимости источников финансирования компании составляет 15,1%, что соответствует 6 976 тыс. руб. в абсолютном выражении.

Основными составляющими текущих обязательств на конец анализируемого периода являются:

кредиторская задолженность перед поставщиками и подрядчиками (22,1%);

задолженность перед персоналом (15,1%);

задолженность по налогам и сборам (43,0%).

Значительная доля задолженности перед персоналом обусловлена значительным фондом оплаты труда или сверхнормативной задолженностью по оплате труда. Сверхнормативная задолженность по заработной плате является отрицательной характеристикой баланса компании.

Значительная доля задолженности перед бюджетом обусловлена либо значительным оборотом компании или сверхнормативной задолженностью по налогам и сборам Наличие сверхнормативной задолженности перед бюджетом является негативным фактором и является следствием недостаточного уровня собственного капитала компании.