Функции Центрального банка
Цели и задачи деятельности Центробанка России.
Основная цель деятельности Центрального банка согласно Конституции РФ – это защита и обеспечение стабильности рубля. Другими целями, согласно закону являются развитие и укрепление банковской системы РФ; обеспечение эффективного и бесперебойного функционирования платежной системы.
Главная задача Центробанка заключается в том, чтобы методами денежно-кредитной политики обеспечить соответствие количества денег в обращении, в потребности сохранения стабильных цен, роста занятости населения, увеличение количества и качества разнообразной продукции, расширение экспортно-импортных операций, при этом коммерческие банки являются основными каналами практического осуществления денежно-кредитной политики Центробанка.
Задачи ЦБ:
- активное участие в разработке денежно-кредитной и финансово-бюджетной политики Правительства РФ,
- сдерживание инфляционных процессов в стране,
- сокращение бюджетного дефицита,
- поддержание стабильного денежного обращения,
- обеспечение устойчивости курса рубля,
- обеспечение государственного фонда валютных резервов,
- расширение кредитования коммерческих банков,
- эффективное управление банковской системой.
1. Денежно-кредитная политика.Проведение денежно-кредитной политики банка - это совокупность мероприятий направленных на изменение денежной массы в обращении, объема кредитов, уровня процентных ставок и других показателей денежного обращения ссудных капиталов. Главная цель денежно-кредитной политики Центробанка – это регулирование экономики посредством воздействия на состояние совокупного денежного оборота, который включает в себя наличную денежную массу в обращение и безналичные деньги, находящиеся на счетах банка.
Существуют следующие типы денежно-кредитной политики:
1. в зависимости от состояния хозяйственной конъюнктуры различают:
- рестрикционная денежно-кредитная политика, направленная на ужесточение условий и объемов кредитов путем повышения процентных ставок. Ее проведение сопровождается увеличением налогов, сокращением государственных расходов и другими мероприятиями, направленными на сдерживание инфляции и оздоровительного платежного баланса страны.
- Экспансионистская денежно-кредитная политика сопровождается расширением масштабов кредитования, ослаблением контроля над приростом количества денег в обращении, сокращением налоговых ставок и снижением процентных ставок по кредитам.
2. По масштабам воздействия:
- Тотальную денежно-кредитную политику, при которой мероприятия распространяются на все денежно-кредитные учреждения.
- Селективная денежно-кредитная политика - мероприятия затрагивают лишь отдельные финансовые институты.
При выработке методов денежно-кредитной политики ЦБ в первую очередь стремится воздействовать на объем предложения денег, или денежную массу, т.е. количество ликвидных средств у экономических агентов в виде наличных денег и средств на чековых депозитах. Сумма денег, которая эмитирована ЦБ в наличной (банкноты) или безналичной (остатки на счетах в ЦБ) формах, называется денежной базой. В настоящее время ставка рефинансирования ЦБ РФ составляет 7,75%
Инструменты денежно-кредитной политики:
1. В большинстве развитых стран к коммерческим банкам предъявляют требования размещения ими в ЦБ минимальных резервов. Требования минимальных резервов представляют собой страховку ликвидности кредитных институтов, гарантия ЦБ по вкладам клиентов. Минимальные резервы выполняют следующие функции:
а) Как ликвидные средства служат обеспечением обязательств коммерческих банков по их депозитам.
б) Регулирует объем денежной массы в стране с помощью изменения их процентных ставок.
2. Дисконтная (учетная) и залоговая политика. Кредитные институты при необходимости имеют возможность получать кредиты ЦБ путем переучета векселей или под залог ценных бумаг. Данная политика проводится с целью воздействия на ситуацию на рынке ссудных капиталов путем изменения условий рефинансирования коммерческих банков. Рефинансирование в рамках дисконтной политики определяется следующими параметрами: требованиями к качеству принимаемых к переучету векселей для одного кредитного института, учетной ставкой ЦБ. В рамках залоговой политики к таким параметрам относятся требования к качеству принимаемых в залог ценных бумаг, ставка по залоговым кредитам, при необходимости – количественное ограничение или временное приостановление выдачи залоговых кредитов.
При осуществлении дисконтной и залоговой политики ЦБ может селективно воздействовать на определенные отрасли экономики путем поощрения или ограничения приема к переучету или в залог векселей определенного рода посредством модификации требований к их качеству. Изменение контингента рефинансирования позволяет ЦБ достигать следующего эффекта. При ограничении контингента коммерческие банки вынуждены обращаться к более дорогим источникам кредитования, например к залоговым кредитам, что означает снижение объема кредитного потенциала этих банков и удорожание кредитов, поскольку ставка по залоговым кредитам ЦБ обычно выше ставки переучета.
Если цель ЦБ – удорожание рефинансирования кредитных институтов для уменьшения их кредитного потенциала, он увеличивает учетную ставку. При прочих равных условиях в этом случае рефинансирование для коммерческих банков удорожается, что ведет к росту стоимости кредитов в стране.
Если целью ЦБ является облегчение доступа коммерческих банков к рефинансированию путем переучета векселей, он снижает учетную ставку. В этом случае кредитный потенциал коммерческих банков увеличится, а проценты по предоставляемым ими кредитам получат импульс к снижению.
3. Депозитная политика направлена на регулирование потоков денежных средств между коммерческими банками и ЦБ и тем самым оказывает влияние на состояние резервов кредитных институтов. При проведении экспансивной депозитной политики денежные средства государственного сектора экономики, размещенные в ЦБ, уменьшаются на определенную величину. Соответственно на эту величину возрастают резервы второго уровня банковской системы. При увеличении резервов возрастает кредитный потенциал коммерческих банков, что при уравновешенном рынке ведет к снижению процентных ставок и росту инфляции. При проведении контрактивной депозитной политики достигается обратный результат – уменьшение банковских резервов, кредитного потенциала, рост процентных ставок, снижение темпов инфляции.
4. Операции на открытом рынке. На открытом рынке ЦБ осуществляет покупку и продажу ценных бумаг (казначейские векселя, беспроцентные казначейские обязательства, облигации государственного займа, промышленные облигации, первоклассные краткосрочные ценные бумаги). Для оживления экономики ЦБ проводит экспансионистскую политику и увеличивает спрос на ценные бумаги. Он либо фиксирует курс, при достижении которого скупает любой предлагаемый объем ценных бумаг, либо приобретает определенное количество ценных бумаг данного типа независимо от курса предложения. У коммерческих банков появляется возможность получить дополнительные денежные средства, относительно выгодно реализовав часть государственных ценных бумаг из своего портфеля.
Если ЦБ выступает на открытом рынке на стороне предложения, у него есть две возможности реализации своей цели: либо объявить курс, при достижении которого он предложит любое количество ценных бумаг, либо предложить определенное количество ценных бумаг дополнительно. Коммерческие банки и их клиент, покупая государственные ценные бумаги, лишаются части денежных средств, которые при иных обстоятельствах могли бы быть использованы для реального сектора экономики.
Рестриктивная политика открытого рынка приводит к возрастанию доходов от государственных ценных бумаг и к использованию кредитными институтами части своих резервов.
5. Валютная политика.
2.Валютная политика ЦБ. Государственная валютная политика включает в себя комплекс мероприятий, нацеленных на укрепление внешнеэкономической позиции страны и осуществляется Центробанком в соответствии с законом РФ «О валютном регулировании и валютном контроле». В рамках данной функции Центробанк:
1. от имени правительства РФ регулирует резервы иностранных валют и золота,
2. является традиционным хранителем государственных золотовалютных резервов,
3. осуществляет регулирование международных расчетов платежных балансов участников в операциях мировых рынков ссудных капиталов и золота,
4. представляет свою страну в международных и региональных валютно-кредитных организациях.
5. представляет интересы РФ во взаимоотношении с Центробанками иностранных государств, а также в международных банках и иных международных валютно-финансовых операциях.
6. выдает разрешение на создание банков с участием иностранного капитала и филиалов иностранных банков, а также осуществляет аккредитацию представительств в кредитных организациях иностранных государств на территории РФ
7. Проводя курсовую политику устанавливает и публикует официальные котировки иностранных валют по отношению к рублю и тем самым обеспечивает воздействие на инфляционные процессы в стране через механизмы золотовалютных резервов.
8. Для воздействия в нужном направлении на изменение курса национальной денежной единицы ЦБ использует две формы политики:
а) дисконтная (учетная) политика проводится не только для изменения условий рефинансирования коммерческих банков, но и для регулирования валютного курса и платежного баланса. Например, повышение процентных ставок в стране по отношению к другим странам делает привлекательным для иностранцев размещение средств в банках именно этой страны, приток капиталов из-за рубежа увеличивает актив платежного баланса и способствует повышению курса национальной валюты.
б)Девизная политика проводится ЦБ в форме покупки или продажи иностранных валют (девизов). Такие операции называются валютными интервенциями. Приобретая за счет официальных золотовалютных резервов национальную валюту, ЦБ увеличивает спрос, и следовательно, курс национальной валюты. Продажа крупных партий национальной валюты приводит к снижению её курса, т.к. увеличивается предложение.
3. Государственное регулирование деятельности коммерческих банков.В рамках данной функции Центробанк России представляет собой высший орган банковского регулирования и контроля деятельности коммерческих банков и других кредитных учреждений. Центробанк выдает банкам лицензии на осуществление банковской деятельности, проводит проверки кредитных организаций и их филиалов, направляет им обязательные для исполнения предписания об устранении нарушений и определяет санкции по отношению к нарушителю. Центробанк имеет право требовать от кредитной организации устранения выявленных нарушений, взыскивать штраф, потребовать от кредитной организации осуществления мероприятий по финансовому оздоровлению её, замены руководителей кредитных организаций и реорганизации кредитной организации.
Центробанк может изменить для коммерческих организаций обязательные нормативы на срок до 6 месяцев, ввести запрет на осуществление кредитной организацией отдельных банковских операций, назначить временную администрацию по управлению кредитными организациями на срок до 18 месяцев, отозвать лицензию на осуществление банковских операций.
4. Центробанк как финансовый агент Правительства.Центробанк России осуществляет операции по размещению и погашению государственного долга кассовому исполнителю бюджета, ведению текущих счетов правительства, надзору за хранением, выпуском и изъятием из обращения монет и казначейских билетов, а также переводу валютных средств при осуществлении расчетов правительства с другими странами.
В рамках покрытия государственных расходов и дефицита госбюджета Центробанк выполняет функцию кредитора правительства. Выполняя функцию финансового агента Центробанк осуществляет кассовое исполнение бюджета, т.е. прием, хранение и выдачу государственных бюджетных средств, ведение учета и отчетностей.
В основу кассового исполнения бюджета положен принцип единства кассы, когда все мобилизованные государственные расходы направляются на единый счет Минфина в Центробанк, с которого черпаются средства для осуществления государственных расходов и т.о. Центробанк выступает кассиром правительства.
Единство кассы предоставляет министерству финансовую возможность осуществлять постоянный контроль за поступлением средств на его счет и за движение кассовой наличности, обеспечивает централизацию государственных бюджетных средств и балансирование доходов и расходов каждого из бюджетов (федерального, регионального и местного). В результате создаются необходимые условия для контроля за целевым использованием бюджетных средств.
5. Политика рефинансирования ЦБ. Цель политики рефинансирования – воздействие на состояние денежно-кредитной сферы. Выполняя функцию рефинансирования Центробанк выступает в качестве «банка банков» и выдает кредиты только устойчивым банкам, испытывающим временно финансовые трудности. Кредиты различаются в зависимости от:
- формы обеспечения (учетные и ломбардные кредиты),
- методов предоставления (прямые кредиты и кредиты, предоставленные на основе проведения аукционов),
- сроков предоставления (среднесрочные на 3-4месяца и краткосрочные на 7 или несколько дней),
- целевой характер (корректирующие кредиты, продленные сезонные кредиты),
6. Эмиссионная функция ЦБ.Эмиссионная функция Центробанка основывается на законодательном закреплении за банком России, как представителя государства, осуществление эмиссии наличных денег, организацию их обращения и изъятия из обращения на территории РФ, для этого банк России прогнозирует и организует производство перевозки и хранение банкнот и монет, а также создание их резервных фондов. Он устанавливает правила хранения, перевозки и инкассации наличных денег для кредитных организаций, устанавливает признаки платежеспособности денежных знаков и порядок замены, поврежденных банкнот и монет, а также их уничтожение; определяет порядок ведения кассовых операций. Кроме того, Совет директоров банка России, принимая решение о выпуске в обращение новых банкнот и монет, и об изъятии старых, утверждает номиналы и образцы новых денежных знаков.
Лекция №3
Основы деятельности коммерческих банков
1. Организационно-правовые основы создания и функционирования КБ
2. Государственная регистрация кредитных организаций
3. Собственные ресурсы коммерческих банков
4. Привлеченные ресурсы коммерческих банков
- Организационно-правовые основы создания и функционирования КБ
Банк – это основная структурная единица сферы денежного обращения, он посредник в перемещении денежных средств от кредиторов к заемщикам и от продавцов к покупателям. У банков - две ключевые функции: поддержание платежно-расчетной системы и кредитование.
Исключительное значение банков определяется прежде всего тем, что они:
- образовывают платежные средства (создают новые деньги в виде кредитов),
- выпускают платежные средства в оборот (осуществляют записи на счет клиента суммы кредитных денег),
- проводят изъятие платежных средств из оборота (банки реализуют погашение кредита заемщиком).
Таким образом банки кредитуют сферу экономики, стимулируя тем самым её развитие.
В России имеются следующие источники банковского права:
1. Конституция РФ,
2. Федеральное банковское законодательство, включающее:
а) специальное законодательство: федеральные законы: «О ЦБ РФ (Банке России)», «О банках и банковской деятельности», «О несостоятельности, (банкротстве) кредитных организаций», «О страховании вкладов физических лиц в банках РФ»,
б) общее законодательство: Гражданский кодекс, Бюджетный кодекс, Налоговый кодекс, Уголовный кодекс, Бюджетный кодекс, Арбитражный процессуальный кодекс, федеральные законы: «О валютном регулировании и валютном контроле», «Об акционерных обществах», «Об обществах с ограниченной ответственностью», «О рынке ценных бумаг», «О защите конкуренции на рынке финансовых услуг», «О залоге», «Об ипотеке (залоге недвижимости)», «О лизинге», «О драгоценных металлах и драгоценных камнях»,
3. Банковское законодательство субъектов Федерации (законы носят общий характер, под их влиянием банковская деятельность в регионах приобретает некоторые особенности), подзаконные акты (в т.ч. инструкции, положения, указания ЦБ РФ),
4. решения Конституционного суда РФ, Верховного суда РФ и т.д.
5. нормы международного права,
6. договоры, стороной которых являются банки,
7. банковские обычаи делового оборота.
К операциям коммерческих банков относятся:
1) привлечение денежных средств физических и юридических лиц во вклады (до востребования и на определенный срок); размещение привлеченных средств от своего имени и за свой счет;
3) открытие и ведение банковских счетов физических и юридических лиц;
4) осуществление расчетов по поручению физических и юридических лиц, в том числе банков-корреспондентов, по их банковским счетам;
5) инкассация денежных средств, векселей, платежных и расчетных документов и кассовое обслуживание физических и юридических лиц;
6) купля-продажа иностранной валюты в наличной и безналичной формах;
7) привлечение во вклады и размещение драгоценных металлов; осуществление операций с ними и драгоценными камнями,
8) выдача банковских гарантий;
9) осуществление переводов денежных средств по поручению физических лиц без открытия банковских счетов (за исключением почтовых переводов).
10) выдача поручительств за третьих лиц, предусматривающих исполнение обязательств в денежной форме;
11) приобретение права требования от третьих лиц исполнения обязательств в денежной форме;
12) доверительное управление денежными средствами и иным имуществом по договору с физическими и юридическими лицами;
13) предоставление в аренду физическим и юридическим лицам специальных помещений или находящихся в них сейфов для хранения документов и ценностей;
6) лизинговые операции;
7) оказание консультационных и информационных услуг.
Все банковские операции и другие сделки осуществляются в рублях, а при наличии соответствующей лицензии Банка России - и в иностранной валюте. Кредитной организации запрещается заниматься производственной, торговой и страховой деятельностью.