Шаг 11. Смета активов и собственного капитала и обязательств, прогнозирования финансового состояния предприятия (прогнозный бухгалтерский баланс).

Прогнозный баланс составляется на основе ожидаемого балансового отчета, составляемого до завершения отчетного периода. Статьи этого баланса увеличиваются (уменьшаются) с учетом операций, планируемых в 20__ г. (таблица 15.5):

 

Таблица 15.5 – Методика расчета статей (разделов) прогнозного бухгалтерского баланса

Долгосрочные активы Стоимость увеличивается на объем средств по приобретаемому оборудованию и уменьшается на размер планируемых амортизационных отчислений
Запасы материалов и готовой продукции должны соответствовать бюджету запасов
Дебиторская задолженность Определяется по схеме:
Дебиторская задолженность в соответствии с балансом предшествующего года + Планируемый объем продаж – Приток денежных средств от продаж в плановом периоде

 
Денежные средства Остаток формируется в бюджете движения денежных средств
Нераспределенная прибыль Увеличивается на величину чистой прибыли, полученной в смете прибыли и убытков
Краткосрочная кредиторская задолженность Определяется по схеме:
Кредиторская задолженность поставщикам согласно балансу предшествующего года + Планируемая стоимость закупки – Платежи за основные материалы в плановом периоде

 

 

По данным прогнозного баланса ипрогнозного бюджета прибылей и убытков рассчитываются основные финансовые коэффициенты в планируемом периоде, а также за год, предшествующий плановому периоду. Сравнение прогнозных значений финансовых коэффициентов с соответствующими характеристиками предшествующего года и общепринятыми нормативами позволяет дать оценку финансового состояния предприятия.

15.4. Платежный календарь и кассовый план как формы
оперативного финансового планирования на предприятии

Наиболее распространенный способ построения платежного календаря – составление в разрезе двух разделов: графика предстоящих платежей и графика предстоящих поступлений денежных средств (таблица15.6):

 

Таблица 15.6 – Платежный календарь с ежедневной разбивкой

Показатели Дни месяца
Остаток денежных средств на начало периода                            
I. Поступление денежных средств, в том числе:                            
Выручка от продажи товаров, продукции, работ и услуг                            
Выручка от реализации основных средств и иного имущества                            
Авансовые платежи покупателей и заказчиков                            
Целевые поступления                            
Кредиты                            
Займы                            
Дивиденды, проценты по финансовым вложениям                            
Прочие поступления                            
II. Использование денежных средств, в том числе                            
На оплату приобретенных товаров, работ, услуг                            
На выдачу авансов                            
На оплату труда                            
На выдачу подотчетных сумм                            
Отчисления в государственные внебюджетные фонды                            
Расчеты с бюджетом                            
Финансовые вложения                            
На выплату дивидендов, процентов по ценным бумагам                            
На оплату процентов и основной суммы по кредитам и займам                            
Прочие выплаты                            
Остаток денежных средств на конец периода                            

 

В зависимости от направления деятельности предприятия могут разрабатываться следующие виды платежного календаря (таблица 15.7).

 

Таблица 15.7 – Виды платежного календаря

Вид платежного календаря Описание
По операционной деятельности предприятия
Налоговый Отражаются суммы всех видов налогов, сборов и других налоговых платежей, перечисляемых предприятием в бюджет и во внебюджетные фонды
Инкассации дебиторской задолженности Платежи включают в суммах и сроки, предусмотренные соответствующими договорами (контрактами) с контрагентами. По просроченной дебиторской задолженности – на основе предварительного согласования сторон
Обслуживание финансовых кредитов Разрабатывается в целом по предприятию и содержит только раздел «график выплат, связанных с обслуживанием финансового кредита». Суммы и даты выплат включаются в соответствии с условиями кредитных договоров
Выплаты заработной платы Разрабатывается на предприятиях, применяющих многоступенчатый график выплаты заработной платы работникам различных структурных единиц (цехов, филиалов, служб и т.п.)
Формирование производственных запасов Разрабатывается для структурных подразделений, осуществляющих материально-техническое обеспечение производства. Состав платежей: стоимость закупаемого сырья, материалов, полуфабрикатов, комплектующих изделий; расходы по транспортировке, страхованию и хранению грузов; сроки и суммы погашения кредиторской задолженности по расчетам с поставщиками
Управленческие расходы Отражаются платежи по закупке канцелярских принадлежностей; компьютерных программ и средств оргтехники; расходы на командировочные; почтово-телеграфные услуги и другие затраты, связанные с управленческой деятельностью. Сумма платежей определяется соответствующей сметой, а сроки – по согласованию со службами управления
Реализация продукции Содержит два раздела: «График поступления платежей за реализованную продукцию» (поступления наличных денежных средств за реализованную продукцию), «График расходов, обеспечивающих реализацию продукции» (расходы на рекламу, маркетинг, содержание сбытовой сети и т.п.)
По инвестиционной деятельности предприятия
Формирования портфеля финансовых инвестиций Состоит из двух разделов: «График затрат на приобретение различных финансовых инструментов инвестирования», «График поступления дивидендов и процентов по долгосрочным финансовым инструментам инвестиционного портфеля»
Реализация программ реальных инвестиций Содержатся показатели двух разделов: «график капитальных затрат», «график поступления инвестиционных ресурсов» в разрезе отдельных источников
Реализации отдельных инвестиционных проектов Составляется в разрезе центров ответственности; построение аналогично структуре вышеприведенного календаря
По финансовой деятельности предприятия
Эмиссия акций Если разрабатывается до начала продажи акций на первичном фондовом рынке, то включает «График платежей, обеспечивающих подготовку эмиссии акций»; если разрабатывается для периода осуществляемой продажи акций, то включает: «График поступления денежных средств от эмиссии акций» и «График платежей, обеспечивающих продажу акций»
Эмиссии облигаций Носит периодический характер. Принципы разработки аналогичны используемым в предыдущем календаре
Амортизации основного долга по финансовым кредитам Содержит раздел «График амортизации основного долга». Показатели дифференцируются в разрезе каждого подлежащего погашению кредита. Суммы платежей и их сроки устанавливаются в соответствии с условиями кредитных договоров

 

Для того чтобы оперативно контролировать расходы предприятия, необходимо ежедневно уточнять перечень и суммы планируемых на очередную дату платежей, а также учитывать остатки денежных средств на предыдущий день. Если денег для оплаты всех счетов недостаточно, часть запланированных платежей переносится на другие дни. В соответствии с этими изменениями пересчитывают и платежный календарь. Затем необходимо уточнить остатки на текущий день, а также отметить проведенные платежи и поступления. Неисполненные обязательства переносят на будущие даты. Далее пересчитываются остатки денег на следующие дни планового периода. Для этого к остатку текущего дня прибавляют ожидаемые поступления и отнимают скорректированные платежи. Расчет проводят для каждого дня планового периода.

Сформированный таким образом новый вариант платежного календаря, как и первоначальный, может оказаться несбалансированным – в нем могут появиться дни с отрицательными остатками. В этом случае календарь также необходимо «оптимизировать» по приведенной схеме (рисунок 15.6):

 

Рисунок 15.6 – Этапы формирования и методы оптимизации платежного календаря

 

Таким образом, не существует раз и навсегда утвержденного варианта платежного календаря. Это постоянно корректируемый прогноз поступлений и расходов на каждый день планового периода. Предприятию он помогает поддерживать ликвидность, а финансовым работникам – эффективно контролировать денежные потоки.

Кассовый план предприятия рассчитывается на квартал и передается в обслуживающий банк (таблица 15.8). Коммерческий банк рассчитывает свой прогноз кассовых оборотов на квартал с учетом кассового плана предприятия и передает его по инстанциям в Национальный банк Республики Беларусь, где формируется прогноз кассовых оборотов по стране. В соответствии с этим прогнозом каждому банку устанавливается свой эмиссионный результат, т.е. количество наличных денежных средств, используемых банком в течение квартала. На этом основании каждому предприятию устанавливается лимит денежной наличности в его кассе. Все денежные средства сверх этого лимита сдаются в обслуживающий банк.

 

Рисунок 15.7 – Показатели формирование кассового плана

 

Кассовый план предприятия состоит из четырех разделов (таблица 15.8):

 

Таблица 15.8 – Разделы кассового плпна

Раздел Содержание
I Источники поступления наличных денег Поступления наличных денег в кассу предприятия, за исключением наличных поступлений из банков: торговая выручка, платежи рабочих и служащих данного предприятия за товары, приобретаемые со склада предприятия, оплата услуг по перевозке грузов, путевок в санатории и дома отдыха и т.п.
II Расходы Направления расходования наличных денег на предприятии: выплаты заработной платы работникам, командировочные расходы, расходы на хозяйственные нужды
III Расчет выплат заработной платы и прочих видов оплаты труда Планируемая заработная плата работников предприятия и различные выплаты и перечисления в денежной форме. Этот раздел тесно связан со вторым
IV Календарь выдач заработной платы рабочим и служащим по установленным срокам (суммы выплат наличными деньгами, получаемыми в банке) Разрабатывается в соответствии с коллективным договором и по согласованию с обслуживающим банком

 

Заключительным этапом финансового планирования является составление сводной аналитической записки. В ней дается характеристика основных показателей годового финансового плана: величина и структура доходов, расходов, взаимоотношений с бюджетом, коммерческими банками, контрагентами. Особая роль отводится анализу источников финансирования инвестиций. Большое внимание уделяется распределению прибыли. Завершают аналитическую записку выводами о плановой обеспеченности предприятия финансовыми ресурсами и структуре источников их формирования.