К.э.н., Гудименко Г.В.
Воронежский экономико-правовой институт, Россия

Небанковские кредитные организации в финансовой системе России

Развитие российской экономики и финансов предъявляет новые повышенные требования к качеству и структуре национальной системы кредитных организаций. Под влиянием требований различных экономических субъектов к характеру деятельности финансовых посредников набирают силу процессы естественной дифференциации и структурирования все усложняющегося финансового рынка.

В последние годы они стали заметны не только в банковском секторе, но и за его пределами — в среде иных финансово-кредитных организаций (кредитных кооперативов, лизинговых и факторинговых компаний, частных и государственных фондов поддержки малого предпринимательства, инвестиционных и пенсионных фондов, страховых организаций и профессиональных участников рынка ценных бумаг).

В банковской системе названные процессы дифференциации и специализации проявились, в том числе:

1. в законодательном разделении российских банков (кредитных организаций) на включенных и не включенных в систему страхования вкладов;
2. в выделении группы банков, фактические специализирующихся на осуществлении ипотечных операций, при законодательном закреплении особенностей их деятельности (в частности, специальных нормативов);
3. в развитии банков, хоть и действующих на основании универсальной лицензии, однако заявляющих об «инвестиционном» характере своей деятельности (приоритет операций на рынке ценных бумаг);
4. в становлении кредитных организаций, основным видом операций которых является потребительское кредитование, кредитование малого и среднего бизнеса;
5. в продолжение активной экспансии кредитных организаций с государственным участием (расширение сети «госбанков», возможное проведение Внешторгбанком IPO, реализация планов по созданию полноценного государственного банка развития, реформа Внешэкономбанка и т.д.), что, в свою очередь, может сузить рыночную нишу коммерческих банков и привести к неоправданному ограничению их потенциала развития.

В свою очередь в среде кредитной кооперации и микрофинансировании наблюдается: постепенное увеличение числа активно действующих организаций, ускоренный рост крупных организаций и расширение объемов их деятельности, активный обмен опытом и продолжение унификации требований в рамках отдельных объединений и ассоциаций и т.д.

Сегодня в системе институтов микрофинансирования сформировалась группа организаций, для которых важнейшей проблемой является поиск источников средств для расширения кредитной деятельности. Среди столкнувших с данной проблемой организаций следует выделить:

1. частные фонды поддержки малого бизнеса, созданные на целевых средства спонсоров и учредителей,
2. муниципальные и государственные региональные фонды поддержки малого бизнеса, перспективы развития которых связаны в том числе с ходом реформы местного самоуправления,
3. кредитные кооперативы второго (регионального) и третьего (федерального) уровня, потенциально способные аккумулировать средства, объем которых сравним с показателями малых и средних кредитных организаций.

Одним из возможных путей решения проблемы нехватки ресурсной базы могла бы стать трансформация перечисленных институтов в небанковские кредитные организации. Это позволит создать устойчивый канал взаимодействия названных организаций с финансовым рынком, что открывает для них дополнительные возможности по привлечению кредитных ресурсов. Помимо этого форма небанковской кредитной организации, предполагающая соответствующие меры контроля над рисками, пруденциального надзора и отчетности, повышает надежность рассматриваемых финансовых посредников, выступающих в качестве заемщиков.

Более того, данный шаг приводит к существенному расширению перечня разрешенных им операций (сделок), включая такие банковские операции как кредитование, выдача банковской гарантии, привлечение кредитов и — в специальных случаях — операции с наличными денежными средствами.

Представляется, что предлагаемая смена правовой формы может открыть новые интересные перспективы практически перед всеми представителями микрофинансового сектора, включая частные фонды, кредитные кооперативы различных видов и бывшие государственные фонды поддержки малого предпринимательства.

Таким образом, речь идет о дифференцировании и структурировании в среде микрофинансовых кредитных организаций, которые следует не только принять во внимание, но и спрогнозировать.

Ещё один существенный аспект проблемы небанковских кредитных организаций связан с завершением процесса создания системы страхования вкладов и определением судьбы банков, оставшихся за ее пределами. Поскольку законодательство не содержит прямых указаний по этому вопросу можно прогнозировать разные варианты развития событий.

Так, существуют сугубо банковские ниши (ипотека, ритейл), в которых вполне допустимо функционирование специализированных банков, не вошедших в систему страхования вкладов, при сохранении общих и установлении специальных требований, как в части пруденциального надзора, так и в части общеправового регулирования. Для отдельных банков сохранение правового статуса банка окажется экономически невыгодным, а значит, они будут вынуждены искать новую форму для продолжения деятельности. В данный момент единственной возможностью для продолжения их кредитно-финансовой деятельности представляется существование в форме небанковских кредитных организаций.

Интересной для организаций, занимающихся факторинговой деятельностью или приемом платежей граждан может быть форма небанковских кредитных организаций специального вида. Например, в России могли бы функционировать дилинговые центры, оперирующие на рынке Forex. В частности, в США требования к подобным финансовым структурам включают минимальный размер собственного капитала (250 тыс. долл. США), контроль за рисками, регулярную отчетность и членство в саморегулируемой организации (National Futures Association).

Более того, учитывая международный опыт, для отдельных видов небанковских кредитных организаций можно было бы допустить одновременное осуществление страховой или торговой деятельности (совмещение видов деятельности).

Таким образом, при создании благоприятных правовых и организационных условий небанковские кредитные организации могут развиваться и пополнять свои ряды:

1. вследствие развития и трансформации микрофинансовых организаций, переросших нелицензируемый уровень,
2. за счет изменения формы ведения бизнеса банками, не включенными в систему страхования вкладов,
3. в результате появления новых видов кредитно-финансовой деятельности, для которых получение универсальной банковской лицензии является экономически не обоснованным или обременительным. Речь идет о банках поручительств, факторинговых компаниях, дилинговых центрах на рынке валюты и расчетно-меняльных конторах.

Сегодня необходимо определить место данных финансовых посредников в финансовой системе страны. Анализ темы небанковских кредитных организаций невозможен без окончательного ответа на вопрос о строгом разграничении класса кредитных организаций и прочих финансовых организаций, включая кредитные кооперативы всех видов, факторинговые организации, фонды поддержки и т.д.

При формировании основ функционирования некоммерческих кредитных организаций необходимо сочетать, с одной стороны, ожидания экономических субъектов, а именно стремление к максимальной упрощенным условиям их создания и деятельности, как с точки зрения надзора, так и с точки зрения непруденциального регулирования, и, с другой стороны, государственные интересы. Устойчивость финансовой системы и защищенность прав вкладчиков являются основополагающими факторами финансовой политики любого государства.