Петров А.М., Истомина А.А.,

Положение дел в банковской системе Украины

Не секрет, что в основе глобального экономического кризиса лежат накопленные на протяжении десятилетий проблемы в финансовом секторе. При этом неразвитость этого сектора в Украине становится плюсом, потому что в этой сфере в действительности у нас гораздо меньше проблем, чем многим кажется. Чтобы все почувствовали разницу между нами и рядом европейских стран, приведем такой пример.

Британская The Daily Telegraph в середине февраля обнародовала ряд положений конфиденциального доклада Еврокомиссии. Из него узнаем, что банки Евросоюза имеют на своих счетах такое количество обесцененных облигаций, что некоторые государства ЕС очутились на грани банкротства. В подготовленном к заседанию министров финансов стран ЕС документе указывалось, что размер задолженности по так называемым "токсичным" облигациям создает опасность системного кризиса всей банковской системы Евросоюза.

Эксперты Еврокомиссии также пришли к выводу, что в случае списания убытков по этим бумагам их сумма может достичь объема, сопоставимого с ВВП ряда стран ЕС. Поэтому некоторые государства Евросоюза не могут себе позволить последующую поддержку банков за счет госбюджета. Хотя в докладе и не называются эти страны, однако издание подает собственный список, который охватывает Австрию, Бельгию, Великобританию, Ирландию, Люксембург, Нидерланды, а также Швейцарию, которая не входит в ЕС. Доля ВВП, формирующаяся за счет финансового сектора, во всех этих государствах достаточно значительная, поэтому некоторых из них действительно может ожидать грустная судьба Исландии, которая уже превратилась в банкрота.

Так вот, в отличие от многих европейских стран, в которых только проблемные активы банков превышают ВВП, в Украине весь кредитный портфель банков на конец января 2009 года составляет 722,6 млрд. грн., то есть лишь 65–70% ВВП. При этом следует отметить, что обеспеченность этих банковских активов объективно значительно лучше, чем в европейских странах.

Ведь большинство этих активов – кредиты, которые выдавались банками под залог недвижимости или активной части основных фондов (оборудование, транспортные средства и тому подобное). В то время как в Европе банки значительную часть ссуд корпорациям оформляли через облигации, то есть без обеспечения.

И из этого можно сделать вывод, что с двумя основными проблемами в Украине, связанными с банковским сектором, Кабинет министров и Национальный банк справиться могут. В рамках совместных действий по проведению денежно-кредитной политики как составляющей части экономической политики правительства Кабмин и НБУ способны возобновить возможность и готовность банков кредитовать клиентов и запустить так называемый кредитный мультипликатор.

Кроме того, они могут способствовать улучшению ситуации с обеспечением банков денежной ликвидностью, снижению объемов просроченных и безнадежных кредитов и соответствующему улучшению финансовой стабильности банков и возобновлению доверия к ним со стороны физических и юридических лиц.

Серьезная проблема банков заключается в том, что свои обязательства они должны выполнять своевременно, иначе их могут объявить банкротами, а вот резкое падение курса гривни к иностранным валютам привело к тому, что большинство заемщиков - как физических так и юридических лиц, особенно тех, которые получили кредиты в иностранной валюте, – своевременно рассчитываться по своим обязательствам не могут. Ситуацию еще более сложной сделала паника среди юридических и физических лиц, которые принимают меры, чтобы каким-то образом забрать свои деньги из украинских банков и конвертировать их в иностранную валюту.

В этих условиях вариант помощи банкам – дорогое рефинансирование сроком до одного года, который избрал Национальный банк, считать удачным вряд ли можно. Фактически центральный банк этими действиями загоняет коммерческие банки в тупик. С одной стороны, коммерческие банки вынуждены брать это дорогое рефинансирование НБУ для того, чтобы выполнить свои обязательства перед украинскими и иностранными кредиторами, с другой – они не имеют никаких возможностей каким-либо образом смягчить условия по уже выданным кредитам, надежность которых в связи с этим резко падает.

Даром что большинство заемщиков, особенно физических лиц, которые взяли кредиты под залог имущества, пытаются, несмотря ни на что, выполнять свои обязательства. Но очевидно, что резервы этих заемщиков тают, и уже в ближайшие месяцы, если не будут осуществлены превентивные действия со стороны центрального банка и правительства, начнется массовая просрочка обязательств по таким кредитам, что, в свою очередь, обусловит неплатежеспособность большинства украинских банков.

Источники:

1. [сылка более недоступна}

2. [сылка более недоступна}