Кублин И.М., Оноприйчук Б.С.

Риски, влияющие на развитие стратегии диверсификации промышленных предприятий

Ключевые слова: диверсификация, риск, промышленное предприятие.

Kublin I.M.

Saratov State Social and Economic University

Onoprijchuk B. S.

Saratov State Social and Economic University

Risks affecting the development of the strategy of diversification of the industrial enterprises

The summary: the article describes the author's approach to the analysis of the risks, arising in the process of diversification of industrial enterprises based on the ranking of the degree of hazard of the most important risk factors that arise in the process of implementation of the various variants of strategy of diversification.

Key words: diversification, risk, the industrial enterprise.

Анализируя сложную и многогранную стратегию диверсификации, необходимо упомянуть о возможных рисках потери части прибыли в результате неудачного результата осуществления данной стратегической альтернативы. Диверсифицируясь, предприятие подвергается значительным рискам, связанным с постоянно изменяющимися вкусами и предпочтениями потребителей, конкурентной средой, финансовой устойчивостью самого предприятия, другими внешнеэкономическими и политическими факторами и т.п.

Все риски, связанные с осуществлением диверсификации можно разделить на две группы: внутренние и внешние, причем последние в свою очередь делятся на поддающиеся воздействию диверсифицирующегося предприятия и не поддающиеся воздействию (см. рис. 1):

Рис. 1. Классификация рисков, возникающих при осуществлении диверсификации промышленным предприятием

Внутренние риски главным образом влияют на степень стабильности финансового положения предприятия. Совершенно очевидно, что чем большими свободными финансовыми ресурсами обладает диверсифицирующееся предприятие, тем легче ему маневрировать производственной программой в изменяющихся рыночных условиях. Напротив, если предприятие обладает ограниченными свободными финансовыми ресурсами, то высок риск неудачи реализации стратегии диверсификации из-за несвоевременного финансирования диверсифицированного направления развития предприятия.

Если предприятие, прибегнув к диверсификации, стремится разработать новый для рынка товар, то высшему руководству предприятия следует учитывать риски, связанные с недостаточной компетентностью производственного персонала в сфере производства новой продукции, необходимость разработки нового или переналадки имеющегося на предприятии оборудования, а также риски, связанные с научно-исследовательскими разработками, результативность которых невозможно точно предсказать.

 Помимо внутренних рисков, при осуществлении стратегии диверсификации любое промышленное предприятие неизбежно сталкивается с внешними рисками. При этом если степень опасности внутренних рисков легко оценить, то внешние риски порой не поддаются точному исчислению, что делает их более опасными для диверсифицирующегося предприятия по сравнению с внутренними рисками.

Осуществляя диверсификацию производственной деятельности, промышленное предприятие стоит перед выбором: разрабатывать и продвигать на рынок новый или уже имеющийся на конкретном рынке товар. В первом случае перед предприятием стоит риск неприятия нового товара потребителями (изменение потребительских предпочтений). Необходимо отметить, что чем больше новизна продвигаемого на рынок товара, тем выше риск его невостребованности потребителями. Однако следует отметить, что диверсифицирующееся предприятие зачастую продвигает на рынок товары-пионеры, так как в случае успешного продвижения и роста объема продаж данного товара, предприятие на некоторое время окажется монополистом на данном рынке. Это позволит диверсифицирующемуся предприятию, осуществляющему диверсификацию, получить высокую прибыль, которая, как показывает опыт отечественных и зарубежных диверсифицирующихся предприятий, во много раз превысит затраты на продвижение нескольких, не имевших успеха на рынке товаров-пионеров.

Продвигая на рынок товар, аналоги которого уже имеются на данном рынке, диверсифицирующееся предприятие сталкивается с риском поражения в конкурентной борьбе, при этом, чем меньше конкурентность рынка, тем острее на нем конкурентная борьба. Уже функционирующие на рынке предприятия имеют ряд преимуществ перед новичком отрасли, основным из которых являются налаженные связи с поставщиками сырья и комплектующих и покупателями готовой продукции. Таким образом, предприятию, выходящему на новый рынок с товаром, аналоги которого присутствуют на данном рынке, следует учитывать риски возникновения убытков в результате срывов поставок сырья и комплектующих для основного производства, а также в результате использование неэффективных каналов сбыта готовой продукции.

В отличие от рисков изменения потребительских предпочтений, конкурентных и логистических рисков, частично поддающихся воздействию диверсифицирующегося предприятия, экономические, политические, правовые, демографические и социокультурные риски не поддаются никакому воздействию со стороны отдельных участников рынка.

Общая экономическая и политическая ситуация в стране влияет на различные товарные рынки, вследствие чего возникает риск сокращения емкости отдельных товарных рынков, что безусловно усилит конкурентную борьбу на нем, сделав более сложным выход на этот рынок новых игроков. Государственная политика в области правового регулирования может оказывать непрогнозируемое влияние на некоторые товарные рынки, например, путем изменения ставок налогов или таможенных пошлин. Рост или упадок рождаемости оказывают прямое влияние на общий уровень спроса в регионе, также осуществляя диверсификацию, промышленному предприятию следует учитывать изменения культурных предпочтений, особенно молодежи, той страны, на рынок которой было принято решение продвигать диверсифицированную продукцию.

Диверсификация – один из наиболее эффективных методов снижения риска в предпринимательской деятельности. Как отмечают Э.А. Арустамов, А.Н. Пахомкин и Т.П. Митрофанова, «теория надежности показывает, что с увеличением количества параллельных звеньев в системе вероятность отказа в ней снижается пропорционально количеству таких звеньев».[1] По нашему мнению данное утверждение верно лишь отчасти. Опыт отечественной и зарубежной практики осуществления различных стратегий хозяйствования в рыночных условиях показывает, что специализированные предприятия могут долгое время занимать господствующее положение на каком-либо рынке, не прибегая к диверсификации. Напротив, предприятия, не добившиеся значимого положения ни в одном из диверсифицированных направлений деятельности, обречены на финансовые убытки или банкротство. По нашему мнению, умелое сочетание двух альтернативных стратегий – специализации и диверсификации может позволить промышленному предприятию занять на рынке достойное положение и максимизировать общую сумму прибыли.

При осуществлении стратегии диверсификации производственной деятельности любое промышленное предприятие выбирает одну из трех альтернатив: разработка и продвижение на рынок совершенно нового товара, дифференцированного товара или товара, аналоги которого уже имеются на рынке. По нашему мнению, среди всех рисковых факторов при разработке и продвижении товара-пионера наиболее опасным является риск изменения потребительских предпочтений (рис. 2), ибо прочие рыночные факторы могут быть легко учтены диверсифицирующемся предприятием.

При продвижении на рынок дифференцированного продукта промышленное предприятие сталкивается с двумя главными факторами риска – трудностью определения индивидуальных потребительских предпочтений и конкуренцией со стороны дифференцированных товаров. На наш взгляд, наибольшую опасность для диверсифицирующегося предприятия представляет риск неправильного определения индивидуальных потребительских предпочтений, так как именно правильный учет индивидуальных вкусов и предпочтений потребителей позволяет диверсифицирующемуся предприятию добиться успеха в конкурентной борьбе на рынке дифференцированного продукта.

Рис. 2. Ранжирование по степени опасности наиболее важных рисковых факторов, возникающих в процессе осуществления различных вариантов стратегии диверсификации

Если промышленное предприятия, прибегнув к стратегии диверсификации, принимает решение о производстве и продвижении на рынок товаров, аналоги которых уже имеются на данном рынке, то наибольшую значимость, по нашему мнению, представляет сложность преодоления входных барьеров на данный рынок. Приобретение высокотехнологичного оборудования, разработка или покупка производственной технологии, обучение персонала новому виду производственной деятельности, широкомасштабная рекламная кампания товара требуют высоких финансовых затрат. Однако даже в том случае, если предприятие, осуществляющее стратегию диверсификации, сможет наладить производство нового для него вида продукции, нет никаких гарантий, что продукция предприятия будет востребована на выбранном для продвижения рынке.

Сила конкурентной борьбы, а также преимущества предприятий-конкурентов, уже работающих в данной отрасли, такие как налаженные связи с поставщиками сырья и полуфабрикатов для основного производства и эффективная сбытовая сеть, могут свести на нет все усилия входящего на рынок предприятия добиться сколько-нибудь значимого положения на данном рынке.

По истечению времени, отведенного на пробные продажи диверсифицированной продукции, высший менеджмент промышленного предприятия должен сопоставить опасность рисковых факторов и потенциальные выгоды для каждого диверсифицированного направления производственной деятельности. В результате тщательного анализа высшему руководству предприятия предстоит выбрать среди нескольких диверсифицированных направлений наиболее перспективные и направить имеющиеся в распоряжение предприятия свободные средства на продвижение продукции выбранных диверсифицированных направлений, убыточные направления диверсификации подлежат ликвидации.

Таким образом, осуществляя диверсификацию производственной деятельности, руководство промышленного предприятия должно учитывать все вышеописанные рисковые факторы. Находя оптимальный баланс между грозящими предприятию опасностями и возможной величиной прибыли, менеджеры предприятия должны правильно распределить имеющиеся в распоряжении предприятия средства между несколькими диверсифицированными направлениями производственной деятельности.

Список использованной литературы

1. Арустамов Э.А., Пахомкин А.Н., Митрофанова Т.П. Организация предпринимательской деятельности.- М.: «Дашков и К», 2009.

2. Кунявский М.Е., Кублин И.М. Организационно-экономические проблемы диверсификации производства. – Саратов. Издательский центр Саратовской государственной экономической академии. 1997.- 125с.

3. Константинов В.Д. Предпосылки и факторы возникновения резервов при диверсификации производственной системы машиностроительного предприятия//Социально-экономическое развитие России: Сборник научных трудов по итогам научно-исследовательской работы университета в 2004 году. – Саратов: Издат. центр СГСЭУ, 2005.

4. Томпсон А.А., Стрикленд А. Дж. Стратегический менеджмент. Искусство разработки и реализации стратегии: Учебник для вузов/ Пер. с англ.под ред. Л.Г.Зайцева, М.И.Соколовой. – М.: Банки и биржи, ЮНИТИ 1998.– 576с.

[1] Арустамов Э.А., Пахомкин А.Н., Митрофанова Т.П. Организация предпринимательской деятельности. Учебное пособие.- М.: «Дашков и К», 2009. с. 144.