Категория ликвидности в практике банковской ликвидности

Деятельность любого коммерческого банка определяется тремя взаимосвязанными факторами:

• прибыльность;
• ликвидность;
• платежеспособность.

Необходимо отметить, что, по мнению большинства экономистов, ликвидность банка — первичное по отношению к его платежеспособности. Нормативный документ Банка России определяет банковскую ликвидность следующим образом: «Под ликвидностью понимается способность кредитной организации обеспечивать своевременное выполнение своих обязательств». Однако термин «ликвидность» имеет более расширенное и глубокое содержание. В зависимости от того, о чем идет речь, делается поправка в определении.

В силу своего многоаспектного характера и значения для коммерческого банка ликвидность можно рассматривать как способность коммерческого банка отвечать по всем своим обязательствам перед контрагентами своевременно и в полном объеме.

Способность коммерческого банка выполнять все свои обязательства своевременно и в полном объеме создает условия для его нормального функционирования. В то же время эта способность характеризует успешность или неуспешность деятельности коммерческого банка.

Функциональное значение банковской ликвидности выражается в следующем:

1. Банковская ликвидность призвана удовлетворять денежный спрос со стороны клиентов, производящих платежи по своим расчетным, текущим счетам и выступающих с просьбой получения кредита, а также удовлетворять требования вкладчика в случае изъятия ими депозитов.

2. Банковская ликвидность взаимосвязана с репутацией банка. Если у банка не существует проблем с ликвидностью, это, безусловно, привлекает клиентов, стремящихся избежать риска недобросовестности со стороны кредитной организации при осуществлении клиентских платежей и в целом нестабильности банка.

3. Банковская ликвидность предоставляет банку возможность не осуществлять «горящих» продаж активов, предотвращает убыточные или неприбыльные операции.

Управление ликвидностью можно представить в стратегическом и в текущем (оперативном) плане.

Стратегическое управление подразумевает общее направление деятельности по поддержанию ликвидности на достаточном уровне, т.е. выбор приоритетов, подходов в соответствии с задачами, решаемыми банком в каждом конкретном периоде.

Оперативное управление понимается как совокупность используемых действий, методов, мероприятий, направленных на ежедневное поддержание ликвидности на необходимом уровне.

Управление ликвидностью можно рассматривать по трем направлениям:

• регулирование ликвидности, направленное на поддержание необходимого остатка на корреспондентском счете;
• регулирование ликвидности, связанное с сочетанием привлеченных и размещенных ресурсов по срокам и суммам;
• регулирование ликвидности посредством внешних заимствований: на рынке межбанковских ресурсов и у ЦБ РФ как кредитора последней инстанции для коммерческих банков.

В рамках первого направления основное внимание уделяется состоянию корреспондентского счета банка. Корреспондентский Счет банка отражает все расчеты, платежи, которые осуществляет банк как от собственного имени, так и по поручению своих клиентов с их расчетных счетов, а также поступления денежных средств как на расчетные счета клиентов, так и на доходные счета непосредственно банку. Таким образом, через корреспондентский счет проходят все безналичные денежные потоки банка.

Если рассматривать все высоколиквидные активы банка, то корреспондентский счет является одним из них. Однако все остальные активы в процессе управления ликвидностью представляют интерес именно с позиции их способности быстро преобразовываться в безналичные денежные средства с их зачислением на корреспондентский счет банка.

Второе направление предполагает как внешнее воздействие на банковскую ликвидность со стороны ЦБ РФ, так и внутреннее решение в качестве управления банковским портфелем.

В целях поддержания рационального соотношения между активами и пассивами банка, а также в структуре активов доли высоколиквидных активов ЦБ РФ среди экономических нормативов, выполнение которых обязательно для всех коммерческих банков, выделил группу нормативов ликвидности:

• нормативы мгновенной, текущей и долгосрочной ликвидности — учитывают соотношения между активами и пассивами с учетом сроков, сумм и типов активов и пассивов;
• норматив мгновенной ликвидности — определяется как отношение суммы высоколиквидных активов и суммы обязательств коммерческого банка до востребования;
• норматив текущей ликвидности — определяется как отношение суммы ликвидных активов к сумме обязательств кредитной организации по счетам до востребования и на срок до 30 дней;
• норматив долгосрочной ликвидности — представляет собой отношение всей долгосрочной задолженности банку, включая выданные гарантии и поручительства, сроком погашения свыше года к собственным средствам банка, а также обязательствам банка по депозитным счетам, полученным кредитам и другим долговым обязательствам сроком погашения свыше года;
• норматив общей ликвидности — устанавливает соотношение ликвидных активов и суммарных активов коммерческого банка.

В практической деятельности банкиры регулярно сталкиваются с тем фактом, что категории прибыльность и ликвидность банка являются как бы противоположными категориями, так как платой за высокую прибыльность банка является потеря им ликвидности, а платой за поддержанир высокого уровня ликвидности банка является потеря им значительной доли прибыли. Выходом из сложившейся ситуации является управление портфелем банка, т.е. рациональное управление активами и пассивами банка в целях достижения оптимального соотношения прибыльности и ликвидности. В данном подходе наиболее известны метод общего фонда и метод распределения средств.

Использование метода Общего фонда предполагает объединение всех ресурсов в совокупный ресурсный фонд, который распределяется между наиболее перспективными с точки зрения прибыльности, по мнению банка, активами. Ресурсный фонд формируется из счетов до востребования, срочных вкладов, депозитов, собственного капитала. В классическом варианте размещение совокупных ресурсов идет по следующим направлениям: первичные резервы, вторичные резервы, ссуды, прочие ценные бумаги, здания и сооружения.

Под первичными резервами понимаются касса и приравненные к ней средства, корреспондентский счет в ЦБ РФ, корреспондентские счета в других банках, т.е. высоколиквидные активы, непосредственно связанные с мгновенной ликвидностью. Очевидно, что первичные резервы в силу своей высокой ликвидности практически не приносят дохода, поэтому удельный вес данных активов по отношению к суммарным активам должен соответствовать выполнению нормативов.

Под вторичными резервами обычно понимают государственные ценные бумаги. Деление на первичные и вторичные резервы достаточно условно. Принцип отнесения к ним заключается в следующем: первичные резервы являются источником ликвидности, вторичные — источником пополнения первичных резервов.

Недостатком данного подхода является отсутствие связи выделенных групп активов с источниками средств.

Данный недостаток может быть преодолен другим методом, а именно методом распределения активов, который выступает альтернативой первому.

Метод распределения активов выражается в закреплении отдельных статей пассива за определенными статьями актива. Концепция базируется на выделении по функциональному признаку внутри коммерческого банка подразделений, создающих доходы и производящих расходы, осуществляющих последующий тщательный учет доходов и расходов.

В соответствии с основными положениями данного метода источники средств делятся исходя из норм обязательного резервирования и скорости их обращения, и предполагается создание нескольких центров «прибыльности-ликвидности». В частности, такими центрами являются: вклады до востребования, срочные вклады и депозиты, собственные средства. Поскольку вклады до востребования требуют самой высокой степени обеспечения, пути размещения следующие: большая часть — первичные резервы, другая существенная часть — вторичные резервы, незначительная часть может быть размещена в краткосрочные ссуды банка. Пропорция определяется банком самостоятельно.

Преимуществом данного метода по сравнению с предыдущим является возможность более точного определения доли высоколиквидных активов в общем объеме активов, что позволяет эффективнее использовать высвобожденный ресурс с целью вложения в доходные активы.