11.1. Теоретические основы классификации портфеля ценных бумаг банка

Совокупность приобретенных (полученных) банком ценных бумаг, право собственности, пользования и распоряжения которыми принадлежит банку, и сгруппированные по типам и назначению, называют портфелем ценных бумаг (ЦБ).
Общий балансовый портфель ЦБ подразделяется на:
портфель торговых ценных бумаг
портфель ценных бумаг на продажу;
портфель ценных бумаг на инвестиции.
Отнесение той или иной группы ценных бумаг в соответствующий портфеля зависит от намерений и реальных возможностей банку.
Намерения - это первичные рассуждения банка в момент приобретения ЦБ относительно направлений их дальнейшего использования. Согласно этого фактора торговыми считают ценные бумаги, приобретенные для получения прибыли в результате краткосрочных колебаний их цены. Конечно, к этой группе не относятся ценные бумаги, которые не обращаются на активном рынке, а также те, полезность которых все зменшуватиметься.
Ценные бумаги нужно также классифицировать как торговые, когда банк имеет документальное подтверждение фактической схемы получения краткосрочной прибыли. В противном случае ценные бумаги следует относить к портфеля на продажу, в частности:
акции, эмитенты которых не являются ассоциированными или дочерними компаниями банка и которые банк удерживает для получения дивидендного дохода или дохода вследствие роста капитала предприятий-эмитентов;
долевые ценные бумаги, справедливая стоимость которых не определяется из-за отсутствия активного фондового рынка;
долговые ценные бумаги, которые банк не намерен или возможности содержать до погашения;
долевые ценные бумаги ассоциированных и дочерних предприятий, если они приобретены только для продажи в течение года с даты приобретения. Во внимание принимают также то, что характер деятельности указанных предприятий ограничивает их способность передавать средства в банк в течение периода, превышающего один рик.
При покупке ЦБ они отражаются в финансовом учете по себестоимости, которая включает цену приобретения, комиссионные вознаграждения, таможенные пошлины, налоги, сборы, обязательные платежи и другие расходы, непосредственно связанные с этим процесом.
При условии, что приобретение ЦБ осуществляется обменом на другие активы, себестоимость ЦБ определяется через справедливую стоимость этих активов. Если же ЦБ банк получает обменом на ценные бумаги собственной эмиссии, то себестоимость приобретенных ЦБ определяется так же - через справедливую стоимость переданих.
Справедливой стоимости ЦБ считается:
среднее котировки в течение месяца на организационно оформленном биржевом рынке (при условии, что произошло не менее восьми торгов)
среднее котировки не менее чем на пяти биржах (на день последних торгов месяца, при условии, что торги состоялись на разных биржах с разрывом во времени не более трех рабочих дней);
среднее котировки покупки ЦБ на организационно оформленном внебиржевом рынке за последнюю неделю месяца, что подтверждается менее 10-ю заключенными сделками купли-продажи;
средняя стоимость покупки ЦБ на вторичном неорганизованном рынке, что также подтверждается не менее 10-ти заключенным сделкам купли-продажу.
При невозможности использования любой из приведенных методик расчета справедливой стоимости ЦБ считают такими, которые не обращаются на активном фондовом ринку.
Все ценные бумаги на дату составления баланса показываются по справедливой стоимости, за исключением тех, которые:
удерживаемые до погашения;
не обращаются на активном фондовом рынке;
являются вложениями в ассоциированные и дочерние компании.
Ценные бумаги, по которым определение справедливой стоимости невозможно, учитываются по себестоимости. Не стоит забывать, однако, что ЦБ, которые удерживаемые до погашения, учитываются по амортизированной стоимости, а ЦБ в портфеле вложений в ассоциированные и дочерние компании - по методу участия в капитали.
Понятно, что портфель ЦБ на инвестиции включать те группы ценных бумаг, приобретенных банком для получения дивидендного или процентного дохода. Иначе говоря, портфель ценных бумаг на инвестиции формируется за счет тех ценных бумаг, воздерживаться банком вплоть до даты погашення.
На реальную возможность выполнить свои намерения влияют такие факторы, как наличие ликвидных средств, нормативный (и выше) уровень достаточности капитала и платоспроможности.
Для классификации групп ЦБ способность банка выполнить свои намерения считают основным критерием.
Заметим, что группой ценных бумаг принято считать ЦБ одной эмиссии одного эмитента в одном портфеле банка. Группа может состоит из одного или любой другой количества ЦБ. Например, пять простых акций 2-й эмиссии АО «Мир» считаться одной группой, а одна привилегированная акция 1-й эмиссии того же эмитента - иншою.
Во время первичного распределения ЦБ за портфелями банк не должен относить те или иные ЦБ в портфель на инвестиции, если он предусматривает продать их по причинам:
изменения уровня рыночных процентных ставок;
снижение уровня ликвидности банка;
изменения сроков и источников финансирования активных операций;
повышение уровня валютного ризику.
Итак, ценная бумага - это денежный документ, удостоверяющий право владения или отношения займа между эмитентом и владельцем и предусматривает, как правило, выплату дохода в виде дивидендов или процентов, а также возможность передачи другим лицам денежных и других прав, вытекающих из этого документа .
Глава 11. БУХГАЛТЕРСКИЙ УЧЕТ ОПЕРАЦИЙ С ЦЕННЫМИ БУМАГАМИ В БАНКАХ 11.2. Учет вложений банка в акции и другие ценные бумаги с нефиксированной прибылью в портфеле ценных бумаг банка на продажу